Siete años después de que el Grupo Volkswagen lo comprara, SEAT introdujo en el mercado su primer producto basado en VW, la segunda generación del Ibiza.
Mientras que el fabricante de automóviles español construyó la primera generación por su cuenta, hizo la segunda generación en una plataforma Volkswagen Polo. SEAT vendió la primera generación del Ibiza en más de 1,3 millones de unidades, y la marca alemana continuó la historia de éxito con el mismo diseñador para la carrocería, el italiano Giorgetto Giugiaro.

El Ibiza de cinco puertas mostró una nueva fascia delantera, que se convirtió en una parrilla característica para otros modelos de SEAT. Presentaba una parrilla estrecha dividida en dos por un listón vertical con la insignia de SEAT cromada. Una línea lateral cruzaba el automóvil de adelante hacia atrás sobre los guardabarros ligeramente agrandados para enfatizar una apariencia deportiva a pesar de que era un hatchback normal de cinco puertas y segmento pequeño. Debajo del faldón delantero, el fabricante de automóviles instaló un faldón negro resistente a los arañazos.

En el interior, el fabricante de automóviles eligió un diseño limpio con ventilaciones cuadradas y perillas redondas para los controles de clima. El volante de cuatro radios presentaba la bolsa de aire del conductor. Un reproductor de casetes estéreo encontró su camino en la consola central, cubierto por una tapa. En la parte delantera, el fabricante de automóviles instaló asientos de cubo con pocos refuerzos laterales. Había espacio para tres adultos en distancias cortas en la parte trasera debido al espacio limitado para las caderas y los hombros. El espacio para las piernas tampoco era excelente, pero funcionaba bien, especialmente para familias con niños o adolescentes.

Volkswagen abrió sus contenedores de repuestos y ofreció al SEAT una amplia gama de cuatro motores de gasolina y dos diésel.